터틀 트레이딩: 평범한 트레이더를 백만장자로 만드는 비밀의 기술

1. 요약

• 터틀 트레이딩은 리처드 데니스에 의해 개발된 독특한 트레이딩 기법으로, 일반인이 단시간에 성공적인 트레이더로 성장할 수 있도록 돕는 프로그램입니다. 이 방법론은 단순한 관행이 아니라, 체계화된 교육과 규칙 중심의 접근 방식을 강조하고 있습니다. 리처드 데니스는 트레이딩의 가능성을 신뢰하며, 이를 통해 누구나 교육받고 훈련받으면 시장에서 성공할 수 있다고 믿었습니다. 터틀 트레이딩의 전반적인 역사에서는 그의 주장에 도전하는 다양한 의견들이 있었으나, 그는 실험적 트레이닝을 통해 그 가치를 입증했습니다. 이 프로그램에 참여한 수련생들은 실질적으로 100만 달러의 자금을 활용해 매매를 하며, 명확한 규칙을 통해 투자 결과를 도출해냈습니다. 이 과정에서 그들이 경험한 성공 사례들은 이 시스템의 효과성을 더욱 부각시킵니다. 특히, 터틀 트레이딩의 기법은 가격 변동 추세를 따르며 매수 및 매도 신호를 안정적으로 생성하도록 구성되어 있습니다. 다양한 성공 사례와 리스크 관리 기법을 통해 투자자들에게 지속 가능한 성과를 추구할 수 있는 길을 제시하고 있습니다.

• 리처드 데니스와 그의 동료들은 1983년과 1984년에 두 차례에 걸쳐 트레이딩 교실을 열어 일반인을 대상으로 실험적인 접근 방식을 소개했습니다. 이 과정에서 신문 광고로 모집한 수많은 응모자 중에서 트레이딩에 대한 열정과 잠재력을 보인 참가자들이 선정되어, 엄격한 교육을 받았습니다. 이 교육을 통해 수련생들은 감정적 요소를 배제하고, 이론적인 지식과 실력을 실전에서 적용하는 능력을 배양했습니다. 이러한 실험적 접근은 현재 트레이딩 교육의 기준이 되었고, 참여자들에게는 ‘터틀’이라는 별명이 붙여지게 됩니다. 터틀 트레이딩의 규칙과 리스크 관리 기법은 특유의 질서와 일관성을 바탕으로 하여, 각 개별 트레이더가 목표한 성과를 도달할 수 있는 과정이 마련되어 있습니다. 이 시스템은 단기 투자를 넘어 장기적으로 지속 가능한 투자 전략으로 자리 잡을 수 있는 가능성을 제시합니다.

2. 터틀 트레이딩의 역사

• 2-1. 리처드 데니스와 윌리엄 에크하르트의 논쟁

• 리처드 데니스와 윌리엄 에크하르트의 논쟁은 터틀 트레이딩의 시작을 알리는 중요한 사건이었습니다. 두 사람은 거래 성공에 관한 서로 다른 관점을 가지고 있었습니다. 리처드 데니스는 누구든 훈련을 통해 트레이더가 될 수 있다고 믿었고, 이를 입증하기 위해 직접 트레이딩 교실을 열기로 결심하였습니다. 반면, 윌리엄 에크하르트는 트레이딩 능력이 선천적인 재능에 의해 좌우된다고 생각하여 이러한 접근 방식에 회의적이었습니다. 두 사람의 논쟁은 결국 그들이 1983년과 1984년에 걸쳐 두 번의 트레이딩 교실을 개최하게 만드는 계기가 되었으며, 이 실험은 '누구의 생각이 옳은지'를 밝히기 위한 주목할 만한 시도가 되었습니다.

• 2-2. 트레이딩 교실의 개설과 실험

• 리처드 데니스와 윌리엄 에크하르트는 두 차례에 걸쳐 트레이딩 교실을 개설하였습니다. 그들은 신문 광고를 통해 일반인을 모집하였고, 수많은 응모자 중에서 최종적으로 테스팅을 통과한 몇 명에게 2주간의 수업을 제공하였습니다. 이 수업은 단순한 이론 교육이 아니라 실제 투자 경험을 쌓도록 돕고, 데니스가 개발한 추세 추종 기법을 기반으로 한 규칙을 가르치는 것이었습니다. 수업을 통해 수련생들은 거래의 감정적 측면을 제거하고 이론적 지식과 실무 능력을 동시에 배울 수 있었습니다. 이러한 실험적 접근 방식은 금융 트레이딩 교육의 새로운 기준을 제시하였고, 결국 이들이 터틀이라는 별명으로 불리게 된 계기가 되었습니다.

• 2-3. 터틀 프로그램의 개념

• 터틀 트레이딩 프로그램은 리처드 데니스가 자신의 투자 기법을 일반 대중에게 교육하기 위해 설계한 것입니다. 이 프로그램의 핵심은 '누구나 적절한 교육을 받는다면 시장에서 성공적인 트레이더가 될 수 있다'는 믿음에 기반하였습니다. 프로그램 이수 후 수련생들은 각자 100만 달러의 투자 자금을 받고 직접 매매를 시작하였으며, 그 결과, 상당수의 수련생이 연간 100% 이상의 수익률을 보이기까지 했습니다. 이러한 프로그램은 단순한 수익 추구를 넘어, 트레이딩에 관한 철학과 원칙을 전수하는 데 중점을 두었습니다. 트레이딩이란 사고 때문에 오는 심리적 압박을 최소화하고, 스스로의 매매 규칙을 철저히 지키는 것이 핵심이라고 강조하였습니다.

3. 터틀 트레이딩의 주요 기법

• 3-1. 터틀 트레이딩 규칙의 구성

• 터틀 트레이딩 시스템은 일관성 있는 수익을 추구하는데 집중하는 동시에 리스크 관리를 최우선으로 합니다. 이 시스템은 특정 규칙에 기반하여 행해지며, 트레이더는 매매 결정을 내릴 때 이 규칙들을 준수해야 합니다. 기본적으로 터틀 트레이딩 규칙은 가격 변동 추세를 따르며 매수와 매도 신호를 생성하는 과정을 다룹니다. 예를 들어, 20일 및 55일 이동 평균선의 교차와 같은 기술적 지표를 사용해 매수 및 매도 시점을 결정합니다. 이러한 규칙을 통해 터틀 트레이더는 주기적으로 시장에 들어가고 나가는 결정을 보다 체계적으로 내릴 수 있습니다.

• 3-2. 리스크 관리 기법

• 터틀 트레이딩에서는 리스크 관리가 성공적인 거래에서 아주 중요한 요소로 여겨집니다. 각 거래마다 손실을 감수할 수 있는 최대 금액을 정하고, 이를 초과하지 않도록 철저히 관리해야 합니다. 일반적으로 'R'이라는 단위를 사용해 투자금의 일부 비율을 설정하며, 한 번의 거래에서 손실이 'R'을 넘지 않도록 거래 크기를 조정합니다. 예를 들어, 전체 자본의 1% 이하로 손실을 제한한다고 결정할 경우, 트레이더는 특정 진입가격으로부터의 스탑로스를 설정하여 이 리스크를 엄격히 관리합니다.

• 3-3. 자금 관리의 원칙

• 자금 관리는 터틀 트레이딩의 또 다른 핵심 원칙 중 하나로, 트레이더가 시장에서 살아남기 위해 필수적입니다. 이 원칙에 따르면 트레이더는 각 거래에 대해 같은 자금을 할당하지 않고, 거래의 신뢰 수준과 자신의 감정 상태에 따라 자금을 배분해야 합니다. 예를 들어, 싱글 포지션에서 1R를 투자하고 더 높은 확신이 있는 경우 2R를 투자할 수 있습니다. 이러한 자금 관리 기법은 투자자가 감정에 휘둘려 비효율적으로 거래하는 것을 방지하고, 시장에서 지속 가능한 수익을 추구하는 데 도움이 됩니다.

4. 터틀 트레이딩의 성공 사례

• 4-1. 제리 파커와의 인터뷰

• 제리 파커는 터틀 트레이딩 프로그램의 가장 성공적인 수련생 중 한 명으로, 1983년에 리처드 데니스에게 배운 이후 놀라운 투자 성과를 올리며 유명해졌습니다. 파커는 자신의 트레이딩 철학을 '규칙 기반의 접근'으로 설명하며, 매매의 결정은 감정이 아닌 철저한 데이터 분석과 시장의 추세를 따라 이루어져야 한다고 주장합니다. 그의 인터뷰에서 파커는 "지속적인 학습과 자기 반성이 성공의 열쇠"라고 말하며, 어떤 상황에서도 감정을 제어하는 것이 중요하다고 강조했습니다. 그는 '추세는 친구'라는 말을 반복하며, 시장의 동향에 따라 적절하게 대응하는 것이 필수적이라고 이야기합니다.

• 4-2. 터틀 트레이딩의 실적

• 터틀 트레이딩 프로그램의 초기 실적은 매우 인상적이었습니다. 리처드 데니스는 각 수련생에게 100만 달러의 자금을 배정하였고, 1984년부터 1987년까지 여러 해에 걸쳐 터틀 수련생들은 연평균 100% 이상의 수익률을 기록했습니다. 예를 들어, 제리 파커는 1985년에 128.87%, 1986년에 124.74%의 수익률을 기록했습니다. 이러한 결과는 터틀 프로그램이 단순한 이론이 아닌 실제로 효과적인 투자 전략임을 증명합니다. 이와 같은 높은 수익률은 초보자도 기술과 규칙만 잘 따르며 투자한다면 큰 성공을 거둘 수 있음을 보여줍니다.

• 4-3. 투자자들에게 미친 영향

• 터틀 트레이딩의 성공 사례는 당시 시장에 큰 파장을 일으켰습니다. 많은 투자자와 트레이더들은 데니스가 제시한 추세 추종 전략의 가능성에 주목하였고, 그의 방법론이 지방 소도를 넘어 글로벌 금융 시장에서도 통용될 수 있음을 깨달았습니다. 또한, 터틀 트레이딩의 성공은 '기술과 교육'의 중요성을 부각시키며, 누구나 올바른 방법만 배운다면 성공적인 트레이더가 될 수 있다는 메시지를 전달하였습니다. 이로 인해 이후의 많은 투자 교육 프로그램들이 터틀 트레이딩의 원칙을 참고하여 개발되었습니다.

5. 실천 방법 및 적용 전략

• 5-1. 개인 트레이딩 플랜 수립

• 개인 트레이딩 플랜은 효과적인 트레이딩을 위해 필수적인 요소입니다. 먼저, 자신의 투자 목표를 명확히 설정해야 합니다. 예를 들어, 단기적인 수익을 추구하는지, 장기적인 자산 증식을 목표로 하는지에 따라 계획의 방향이 달라질 수 있습니다. 또한, 초기 자본과 허용 가능한 리스크 수준을 기반으로 현실적인 수익 목표를 설정하는 것이 중요합니다. 다음으로, 트레이딩의 구체적인 규칙을 정의해야 합니다. 이 규칙은 매수와 매도의 조건, 포지션 크기 결정, 그리고 손절매 기준 등을 포함해야 합니다. 예를 들어, 특정 자산의 가격이 지난 20일 간의 평균을 돌파할 때 매수하는 규칙을 설정할 수 있습니다. 이러한 규칙은 후에 자기 분석을 통해 조정할 수 있도록 기록해두어야 합니다. 마지막으로, 정기적으로 플랜을 리뷰하고 조정하는 것이 필요합니다. 시장 상황이 지속적으로 변화하기 때문에, 자신의 트레이딩 결과를 돌아보고 필요에 따라 전략을 수정할 수 있는 유연성이 요구됩니다.

• 5-2. 터틀 트레이딩 기법의 실천 방안

• 터틀 트레이딩 기법은 매매의 정확한 원칙과 규칙에 기반한 시스템적인 접근 방식을 강조합니다. 이를 위해 최초로 매수 및 매도 신호를 결정하는 것이 중요합니다. 터틀 트레이더는 주로 20일 및 55일 이동 평균선을 사용해 신호를 감지합니다. 예를 들어, 20일 이동 평균선이 55일 이동 평균선을 상향 돌파할 때 매수 신호로 해석하며, 반대의 경우 매도 신호로 해석합니다. 이를 통해 수익률을 최대화하고, 손실을 최소화하는 매매 전략을 구축할 수 있습니다. 또한, 리스크 관리 기법이 강조됩니다. 전체 자본의 1%에서 2%를 초과하지 않는 손실을 허용하는 것이 좋은 방법입니다. 이렇게 하면 몇 차례의 손실이 발생하더라도 전체 자본을 보호할 수 있게 됩니다. 트레이딩의 성과는 오랜 시간 동안의 수익률을 바탕으로 평가해야 하므로, 단기적인 결과에 연연하지 않는 것이 중요합니다.

• 5-3. 시장 변동성에 대한 적응 방법

• 시장 변동성은 트레이딩의 성패를 좌우하는 중요한 요소입니다. 따라서 변동성을 적절히 인식하고 대응하는 것이 필요합니다. 터틀 트레이더는 시장의 변동성 분석을 통해 적절한 포지션 사이즈를 결정합니다. 예를 들어, 변동성이 클 때는 포지션 사이즈를 줄이고, 반대로 변동성이 낮을 때는 포지션 사이즈를 늘리는 방식으로 리스크를 조절할 수 있습니다. 또한, 시장 분석을 통해 발생할 수 있는 기회를 포착하는 것이 중요합니다. 터틀 트레이딩에서 자주 사용하는 '돌파' 기법은 특정 가격대에서 저항을 깨는 순간에 진입하는 매매 전략입니다. 이를 통해 희망적인 수익을 올릴 수 있는 기회를 움켜잡을 수 있습니다. 변동성에 따른 전략 수정도 필수적입니다. 예로, 단기 변동성이 커질 경우 손절매 수준을 조정하여 자신의 리스크를 관리하면서도 시장의 기회를 잡을 수 있도록 유연하게 대처해야 합니다.

결론

• 터틀 트레이딩은 많은 투자자들에게 단순한 투자 기법을 넘어 실질적이고 지속 가능한 접근 방법을 제공합니다. 이를 통해 투자자들은 자신의 트레이딩 플랜을 세우고 리스크를 관리하며, 효과적으로 금융 시장에서 성취를 달성할 수 있는 기반을 마련할 수 있습니다. 성공적인 터틀 수련생들의 사례는 단지 이론적인 모델에 그치지 않으며, 실질적인 투자 성과를 통해 이 기법의 효과를 입증합니다. 제리 파커와 같은 성공적인 수련생들은 철저한 데이터 분석과 감정 통제를 바탕으로 매매 결정을 내리며, 이는 모든 트레이더가 지향해야 할 목표가 될 수 있습니다.

• 또한, 터틀 트레이딩의 기법은 초보자도 쉽게 접근할 수 있는 시스템적인 구조를 가지며, 이를 통해 시장의 동향에 적절히 적응할 수 있도록 돕습니다. 이 접근은 모든 개인 투자자에게 필요한 매매 규칙, 리스크 관리 및 자금 관리의 중요성을 강조하며, 자신의 경험과 감정을 제어할 수 있는 비법을 제공합니다. 이렇게 함으로써, 미래의 트레이딩 여정에서 발생할 수 있는 변동성에 능동적으로 대응하고, 각자의 목표를 성취하기 위한 길을 찾을 수 있을 것입니다. 따라서, 터틀 트레이딩은 단순한 과거의 성공 사례로 남지 않고, 앞으로의 투자 분야에서도 여전히 많은 투자자들에게 귀중한 자산이 될 것입니다.

용어집

• 터틀 트레이딩 [트레이딩 기법]: 리처드 데니스가 개발한 시스템으로, 일반인이 성공적인 트레이더가 될 수 있도록 교육하는 프로그램입니다.

• 가격 변동 추세 [트레이딩 이론]: 시장에서 가격이 오르거나 내리는 경향을 파악하여 매수와 매도 결정을 내리는 방법입니다.

• 리스크 관리 [투자 전략]: 거래에서 손실을 감수할 수 있는 최대 금액을 정하고 이를 초과하지 않도록 관리하는 방법입니다.

• 자금 관리 [투자 원칙]: 트레이더가 각 거래에 대해 할당할 자금을 조정하여 전반적인 투자 성과를 관리하는 원칙입니다.

• 추세 추종 기법 [트레이딩 기법]: 시장 추세를 따라 매수와 매도 신호를 결정하는 전략으로, 평균 이동선 같은 기술적 지표를 활용합니다.

• 손절매 [리스크 관리 기법]: 손실이 한계치를 초과하지 않도록 설정하는 주문으로, 주식이나 자산을 신속하게 매도하여 손실을 제한하는 방법입니다.

• 트레이딩 플랜 [전략적 계획]: 투자 목표, 규칙, 리스크 수준 등을 설정하여 개인의 트레이딩을 체계적으로 계획하는 문서입니다.

• 변동성 [시장 분석]: 시장 가격의 변화 정도를 나타내며, 트레이딩 전략에서 리스크를 평가하고 관리하는 데 중요한 요소입니다.

출처 문서

• 터틀 트레이딩 - 매경 BOOKhttps://book.mk.co.kr/book_view/9791188279500/
• MONETA - 재테크전략 - 재테크서적http://wealth.moneta.co.kr/strategy/book/bookCmtDetail.jsp?book_cd=191&book_rgst_dt=20080602092048&page=9&selField=0&fieldValue=
• 경운대학교 전자책도서관http://library.ikw.ac.kr:8085/ebook/detail/?goods_id=190502222
• 베이시스 BASIS METAL EXCHANGE FUTUREhttp://www.basis.kr/technote7/board.php?board=book&page=20&search=basis&shwhere=id&command=body&no=83&command=body&no=81