메모리 시장 가격의 변화와 전망

1. 요약

• 이 리포트는 D램과 낸드 플래시 메모리 시장의 최근 가격 동향과 이에 영향을 미친 요인들을 심층 분석합니다. 2024년 5월과 9월의 메모리 가격 변화를 통해 시장의 패턴을 탐구하며, IT 기기 수요 부진에 따른 D램 및 낸드 가격 하락 현상을 중점적으로 다룹니다. 특히, HBM3E 메모리의 수요 증가로 인한 새로운 시장 흐름과 주요 시장 조사 기관인 디램익스체인지와 트렌드포스의 데이터를 기반으로 3분기 가격 상승 전망을 설명합니다. 이러한 분석은 메모리 시장의 현재 상황과 미래 발전 방향에 대한 이해를 도울 것입니다.

2. D램 및 낸드 메모리 가격 동향

• 2-1. 5월 메모리 가격 보합세와 3분기 전망

• 2024년 5월, D램 가격은 보합세를 보였으며, PC용 D램 범용제품인 DDR4 8Gb 제품의 고정거래가격은 전월과 동일하게 2.10 달러로 유지되었습니다. 시장조사업체 디램익스체인지에 따르면, 3분기에는 DDR4가 5~10%, DDR5는 0~5%의 가격 인상이 예상되고 있습니다. 이 달에는 D램 가격의 상승세가 완만하게 진행될 것으로 보이며, 중국 주요 통신 사업자들의 수요가 부진하다는 점도 D램 및 낸드 제품의 가격에 영향을 미칠 것으로 판단됩니다.

• 2-2. 9월 D램 및 낸드 가격 하락

• 2024년 9월, D램 및 낸드의 고정거래가격이 전월 대비 두 자릿수 하락한 것으로 확인되었습니다. PC용 D램 범용제품인 DDR4 8Gb의 고정거래가격은 평균 1.70 달러로, 전월 대비 17.07% 하락했습니다. 또한, 메모리카드 및 USB용 낸드 범용제품(128Gb)의 가격도 평균 4.34 달러로 전월 대비 11.44% 감소하였습니다. IT 시장의 수요 회복이 더딘 가운데, 4분기 D램 가격은 보합세에 접어들 것으로 전망되고 있습니다. PC 제조사들은 상대적으로 높은 재고 수준을 유지하고 있으며, 4분기 PC 출하량은 전분기 대비 3.8% 감소할 것으로 예상됩니다.

3. IT 기기 수요와 메모리 시장에 미친 영향

• 3-1. IT 기기 수요 부진

• D램과 낸드플래시 등 메모리 반도체의 고정 거래 가격이 최근 큰 폭으로 하락하였습니다. 이는 IT 기기의 수요가 당초 기대치에 미치지 못하면서 발생한 현상입니다. 데이터센터에 들어가는 메모리는 증가하고 있으나, 이 또한 IT 기기 수요 부진을 상쇄할 정도는 아닌 상황입니다. 시장조사 업체 D램익스체인지에 따르면, PC용 D램 범용 제품 'DDR4 1Gx8'의 평균 고정 거래 가격은 1.7달러로 전달의 2.05달러에서 한달 사이에 17.07% 떨어졌습니다. 이러한 하락률은 지난해 4월 이후 최대 폭입니다. 또한, 글로벌 스마트폰 출하량은 증가했으나, 증가폭이 4%에 그칠 것으로 예상되고 있어, PC 제조업체들은 D램을 추가로 구매하지 않고 재고를 소진하는 방향으로 진행하고 있습니다.

• 3-2. PC 및 모바일 제조업체의 재고 관리

• PC 및 모바일 제조업체들은 현재 IT 기기에 대한 수요 반등이 기대에 미치지 못하고 있는 상황을 고려하여 재고 관리에 집중하고 있습니다. 업체들은 반도체 수요를 증가시키기보다는 보유하고 있는 재고를 소진하는 전략을 채택하고 있습니다. 올해 상반기 Samsung과 SK하이닉스를 포함한 글로벌 메모리 업체들은 전년 대비 매출이 증가했으나, 최근 들어 IT 기기 수요가 예상보다 저조함에 따라 상승세가 주춤하고 있는 상황입니다. AI 스마트폰 및 AI 노트북과 같은 신기술에 대한 기대가 있었으나 실제 수요는 그러한 기대를 충족시키지 못하고 있습니다.

4. HBM 메모리의 시장 성장 전망

• 4-1. HBM3E 제품 수요 증가

• HBM 메모리의 수요는 PC와 스마트폰에 탑재되는 일반 D램과는 달리 계속해서 증가하고 있습니다. 특히, 5세대 HBM3E 제품의 수요는 견조할 것으로 보입니다. 시장조사 업체 트렌드포스는 내년 전체 HBM 수요의 80% 이상을 HBM3E가 차지할 것으로 예측하며, 이 중 절반 이상이 HBM3E 12단 제품이 될 것이라고 합니다. SK하이닉스는 지난달 세계 최초로 HBM3E 12단을 양산하였고, 삼성전자도 연내 양산을 앞두고 있습니다.

• 4-2. HBM 양산 계획

• HBM3E 양산에 대한 계획이 구체화되고 있습니다. SK하이닉스와 삼성전자는 각각 HBM3E 제품의 생산을 통해 시장의 수요에 적극 대응할 계획입니다. 이러한 양산 계획은 메모리 시장에서 HBM 제품의 지배력을 강화할 것으로 보입니다. IT기기 수요의 변화에 따라 HBM 메모리의 중요성이 더욱 커질 것으로 예상되며, 이에 따른 양산량 증가는 시장 안정성에 기여할 것입니다.

5. 결론

• 리포트의 주요 발견은 D램과 낸드 플래시의 최근 가격 변동이 IT 기기 수요 부진과 높은 재고 수준에 어떻게 영향을 받았는지를 명확히 보여줍니다. 2024년 상반기 메모리 시장은 가격 변동성이 컸으며, D램 및 낸드의 가격 하락은 주로 PC 및 모바일 시장에서의 수요 감소와 관련이 있습니다. 특히, 디램익스체인지에서 분석한 데이터를 통해 3분기 이후 가격 상승이 예상되어 시장 회복의 가능성을 시사합니다. HBM3E 메모리는 SK하이닉스와 삼성전자의 양산 계획과 함께 수요가 증가하고 있으며, 이는 고급 컴퓨팅 및 그래픽 카드 시장에서의 중요성을 부각시킵니다. 트렌드포스의 자료에 따르면, 향후 HBM 메모리 시장은 지속적인 성장을 이룰 것으로 기대되며, 이는 메모리 시장의 기술 발전을 주도할 것입니다. 이러한 시장 동향은 공급업체들의 전략적 재고 관리와 장기적인 계획 수립에 있어 중요한 인사이트를 제공합니다. 앞으로, 신기술의 발전에 따른 메모리 수요의 다양화가 예상되고 있으며, 메모리 시장은 이러한 변화를 어떻게 수용할지가 관건이 될 것입니다.

6. 용어집

• 6-1. D램 [메모리 반도체]

• D램(Dynamic Random Access Memory)은 데이터 저장을 위한 메모리 반도체의 하나로, 컴퓨터와 같은 IT 기기에 주로 사용됩니다. 이번 리포트에서는 D램의 가격 변화와 이를 초래한 시장 요인을 분석합니다.

• 6-2. 낸드 플래시 [메모리 반도체]

• 낸드 플래시는 비휘발성 메모리로, USB 드라이브, 메모리 카드 등에 사용됩니다. 해당 리포트에서는 낸드의 가격 변동과 관련된 수요 및 공급 요인을 설명합니다.

• 6-3. HBM3E [고대역폭 메모리]

• HBM3E는 차세대 고대역폭 메모리로, 높은 데이터 처리 속도가 필요한 그래픽 카드나 데이터센터 등의 고급 컴퓨팅 환경에서 사용됩니다. 이번 리포트에서는 HBM3E의 수요 증가와 이에 따른 시장 전망을 다룹니다.

• 6-4. 트렌드포스 [시장 조사 업체]

• 트렌드포스는 메모리 시장의 주요 데이터와 전망을 제공하는 시장 조사 기관으로, 해당 리포트의 주요 데이터 출처 중 하나입니다.

• 6-5. 디램익스체인지 [시장 조사 플랫폼]

• 디램익스체인지는 D램 및 낸드 메모리 가격 정보를 제공하는 플랫폼으로, 본 리포트에서는 시장 가격 동향 분석에 활용되었습니다.

7. 출처 문서

• 5월 메모리 가격 보합세…D램, 3분기 추가 상승 전망https://v.daum.net/v/20240531170236287
• 기세 꺾인 메모리…D램·낸드 가격 '두 자릿 수' 하락https://zdnet.co.kr/view/?no=20240930180526
• IT기기 수요 기대 못미쳐… D램·낸드 가격 하락세로https://v.daum.net/v/20241002003137512
• IT기기 수요 기대 못미쳐… D램·낸드 가격 하락세로https://www.chosun.com/economy/tech_it/2024/10/02/GXUTG6V4SVG3NCCNQ35C3MR45E/